گزارش تحلیلی: با گسترش درگیری ایران، مهره‌های دومینوی اقتصادی فرومی‌ریزند
حملات نظامی مشترک آمریکا و اسرائیل علیه ایران که از ۲۸ فوریه آغاز شد، اقتصاد جهانی را دستخوش بحران کرده و آسیب‌های سنگینی به حمل‌ونقل دریایی، شرکت‌های هواپیمایی، شبکه‌های لجستیک و زنجیره تأمین انرژی وارد ساخته است. با تشدید این درگیری، تردد کشتی‌ها از تنگه هرمز، گلوگاه حیاتی ترانزیت انرژی جهان، تقریباً به حالت توقف کامل درآمده است. این رویداد موجب سرگردانی هزاران فروند شناور در داخل و خارج از خلیج فارس شده و بهای نفت را برای نخستین بار در طول نزدیک به چهار سال گذشته به بیش از ۱۰۰ دلار در هر بشکه رسانده است. نکات کلیدی گزارش
- حملات نظامی مشترک آمریکا و اسرائیل به ایران که از ۲۸ فوریه ۲۰۲۶ کلید خورد، جریان کشتیرانی در تنگه هرمز را متوقف کرده، حدود ۳٬۲۰۰ فروند کشتی را زمین‌گیر ساخته و قیمت نفت را به بالای ۱۰۰ دلار رسانده است.
- اختلال در زنجیره‌های تأمین انرژی و لجستیک ضربه شدیدی به آسیا و اروپا زده و پیامدهایی همچون رکوردشکنی نرخ کرایه حمل دریایی، تعطیلی پالایشگاه‌ها و فلج شدن ترددهای هوایی (لغو یا تغییر مسیر بیش از ۲۵٬۰۰۰ پرواز) را به دنبال داشته است.
- بخش‌های لجستیک، تجارت الکترونیک و صادرات خودرو در خاورمیانه زیر فشار سنگینی قرار گرفته‌اند و کانون‌هایی نظیر دبی و خطوط ترانزیتی مهم منطقه با تهدید روبه‌رو هستند. مشروح گزارش ۱. در ۲۸ فوریه ۲۰۲۶، حملات هوایی مشترک آمریکا و اسرائیل به ایران موجی از آشفتگی اقتصادی را در سطح جهان پدید آورد و آسیب‌های گسترده‌ای به ترابری دریایی، خطوط هوایی، سازوکارهای لجستیکی و تأمین انرژی وارد کرد. در پی بالا گرفتن تنش‌ها، عبور و مرور دریایی در تنگه هرمز—به‌عنوان مهم‌ترین آبراه ترانزیت انرژی جهان—عملاً متوقف شد؛ هزاران شناور گرفتار ماندند و بهای نفت برای نخستین بار در نزدیک به چهار سال گذشته از مرز ۱۰۰ دلار در هر بشکه عبور کرد. Goldman Sachs در ۱ مارس هشدار داد که تداوم مسدود ماندن این آبراه می‌تواند به ازای هر ۱۰ درصد افزایش در قیمت نفت، رشد تولید ناخالص داخلی واقعی واردکنندگان عمده مانند ژاپن، کره جنوبی و هند را ۰.۸ واحد درصد کاهش دهد. ۲. مسدود شدن عملاً کامل تنگه هرمز با بهره‌گیری ایران از حملات پهپادی و فضای هراس ناشی از آن، تا ۳ مارس نزدیک به ۳٬۲۰۰ شناور—معادل ۴ درصد از کل ظرفیت تناژ ناوگان کشتیرانی جهان—را در داخل خلیج فارس زمین‌گیر کرد. این شناورها شامل ۱۱۲ نفتکش، ۱۱۴ کشتی کانتینری و ۲۴۱ کشتی فله‌بر بودند. حدود ۵۰۰ کشتی دیگر نیز در پشت تنگه و خارج از خلیج فارس به انتظار نشستند. این بحران موجب جهش بی‌سابقه نرخ کرایه حمل نفت شد؛ به‌طوری‌که هزینه اجاره روزانه یک نفتکش غول‌پیکر (VLCC) در مسیر خاورمیانه به شرق آسیا در ۲۸ فوریه به ۴۲۴٬۰۰۰ دلار رسید که نسبت به اوایل ژانویه تقریباً ده‌برابر شده است. این روند صعودی ادامه یافت و رکورد نرخ اجاره روزانه برای انتقال نفت از خلیج فارس به هند به ۵۳۸٬۰۰۰ دلار رسید. تداوم این نرخ‌های سرسام‌آور به طول دوره انسداد تنگه و سرعت دستیابی به مسیرها و راهکارهای جایگزین بستگی خواهد داشت. ۳. عربستان سعودی در واکنش به این وضعیت، انتقال روزانه میلیون‌ها بشکه نفت را به سمت بنادر خود در دریای سرخ، به‌ویژه بندر ینبع، تغییر داد؛ هرچند این تدبیر نتوانست کسری ناشی از توقف محموله‌های خلیج فارس را جبران کند. عملیات در رأس تنوره، پایانه اصلی صادرات نفت عربستان در خلیج فارس، ادامه یافت اما خروج محموله‌ها متوقف شد. از سوی دیگر، خریداران آسیایی با وجود افزایش زمان ترانزیت و هزینه‌های گزاف، برای تأمین نفت مورد نیاز خود به بازارهای آمریکای شمالی، آمریکای لاتین و غرب آفریقا روی آوردند. ۴. این رویارویی نظامی به خاک دیگر کشورهای خلیج فارس از جمله عربستان سعودی، امارات و قطر نیز سرایت کرد و به تعلیق فعالیت برخی پالایشگاه‌ها، خطوط لوله و پایانه‌های بندری انجامید. QatarEnergy به دنبال حملات پهپادی، تولید گاز طبیعی مایع (LNG) را متوقف ساخت؛ هم‌زمان Saudi Aramco و پالایشگاه‌های امارات با مهار آتش‌سوزی‌ها و توقف فعالیت تأسیسات ذخیره‌سازی دست‌وپنجه نرم کردند. این معضل انباشت سریع ذخایر نفتی در مبادی تولید را به همراه داشت و تولیدکنندگان را به سمت کاهش یا توقف استخراج سوق داد؛ ظرفیت مخازن عربستان ظرف یک هفته به مرز اشباع رسید و پیش‌بینی می‌شود ظرفیت ذخیره‌سازی سایر تولیدکنندگان منطقه نیز طی دو تا سه هفته تکمیل شود. ۵. با توجه به اینکه نزدیک به ۸۰ درصد از نفت خام عبوری از تنگه هرمز راهی آسیا (عمدتاً چین، ژاپن، کره جنوبی و هند) می‌شود، تکانه‌های وارده بر عرضه، این قاره را با شدت بیشتری تحت تأثیر قرار داده است. چین با پیش‌بینی کسری عرضه، صدور مجوزهای جدید برای صادرات فراورده‌های پالایشی را به حالت تعلیق درآورد و دو کشور ایران و عربستان نیز در ماه فوریه صادرات خود را با شتاب افزایش داده بودند. در اروپا، قیمت سوخت جت به بالاترین میزان از زمان آغاز درگیری روسیه و اوکراین صعود کرد. همچنین حدود ۹۰ درصد از LNG خاورمیانه به مقاصد آسیایی ارسال می‌شود. با ادامه‌دار شدن این اختلال، کشورهای آسیایی ناچار خواهند شد LNG را از مناطق دوردست‌تر تأمین کنند یا مصرف گاز در نیروگاه‌های برق خود را پایین بیاورند؛ کشورهای جنوب آسیا نیز ممکن است به سوخت‌های جایگزین مانند زغال‌سنگ روی آورند. ۶. صنعت هوانوردی در خاورمیانه متحمل شوک سنگینی شد؛ با بسته شدن حریم هوایی کشورهای منطقه در ۲۸ فوریه، بیش از ۲۵٬۰۰۰ پرواز تا ۵ مارس لغو شد یا مسیر آن‌ها تغییر کرد و سفر بیش از یک میلیون مسافر مختل گردید. خطوط هوایی برای پرهیز از پرواز در مناطق درگیری ناچار مسیرهای پروازی خود را از کریدورهای شمالی یا جنوبی تنظیم کردند که موجب طولانی‌تر شدن مسیر میان اروپا و آسیا شد. هرچند از ۵ مارس به بعد برخی پروازها و فعالیت‌های فرودگاهی به شکلی محدود از سر گرفته شد تا بخشی از مسافران سرگردان از منطقه خارج شوند. ۷. بخش حمل‌ونقل کالا و بار نیز هم‌زمان دچار بحران شد؛ ظرفیت باربری هوایی جهان به‌شدت کاهش یافت و خطوط بزرگ کشتیرانی ترانزیت از تنگه هرمز را تعلیق کردند و بارگیری محموله‌ها به مقصد خاورمیانه را متوقف ساختند. برای برخی پایانه‌ها در دریای سرخ هزینه‌های اضافی اضطراری ناشی از جنگ معادل ۲٬۰۰۰ تا ۴٬۰۰۰ دلار به ازای هر کانتینر وضع شد. پلتفرم‌های تجارت الکترونیک دچار کمبود موجودی کالا شدند و صادرات خودروهای ساخت چین به مقصد خاورمیانه، به‌ویژه به بازارهای ایران و امارات، دچار وقفه جدی شد؛ موقعیت دبی نیز به‌عنوان یکی از کانون‌های اصلی بارانداز و ترانزیت مجدد کالا در منطقه با چالشی اساسی مواجه شده است. چهره‌ها و نهادهای شاخص
- Goldman Sachs: در گزارشی به‌تاریخ ۱ مارس هشدار داد که اخلال بلندمدت در تنگه هرمز، واردکنندگان بزرگ نفت همچون ژاپن، کره جنوبی و هند را با خطرات بزرگی مواجه می‌کند و هر ۱۰ درصد افزایش در بهای نفت می‌تواند ۰.۸ واحد درصد از رشد تولید ناخالص داخلی واقعی این کشورها بکاهد.
- Clarksons PLC: ارائه‌دهنده خدمات کشتیرانی که گزارش داد تا ۳ مارس نزدیک به ۳٬۲۰۰ فروند شناور، معادل حدود ۴ درصد از کل تناژ ناوگان کشتی‌های فعال دنیا، به دلیل بسته شدن تنگه در خلیج فارس زمین‌گیر شده بودند.
- Jiangsu Runchang Shipping Co. Ltd.: مالک یک شناور چوب‌بر ۳۳٬۰۰۰ تنی که به گفته منابع کای‌شین، نخستین شناور چینی بود که روز چهارشنبه توانست از تنگه هرمز بگذرد.
- GS Caltex Corp.: شرکت بزرگ انرژی مستقر در سئول که در ۳ مارس یک ابرنفتکش VLCC را از مالکی یونانی با نرخ بی‌سابقه روزانه ۴۴۰٬۰۰۰ دلار اجاره کرد تا نفت را از بندر ینبع عربستان به کره جنوبی انتقال دهد.
- Reliance Industries Ltd.: مجتمع پالایشگاهی هندی که یک نفتکش پهن‌پیکر متعلق به شرکتی یونانی را برای حمل نفت از خلیج فارس به هند با نرخ تاریخی ۵۳۸٬۰۰۰ دلار در روز اجاره کرد.
- Tankers International Ltd.: مدیر بزرگ‌ترین استخر نفتکش‌های غول‌پیکر جهان که خبر رکوردشکنی نرخ اجاره ۵۳۸٬۰۰۰ دلاری نفتکش در اجاره شرکت Reliance Industries Ltd. را ثبت و منتشر کرد.
- QatarEnergy: بزرگ‌ترین تولیدکننده LNG جهان که در ۲ مارس در پی حملات پهپادی ایران، تولید گاز مایع خود را متوقف ساخت.
- Saudi Aramco: بخشی از واحدهای پالایشگاهی خود را در رأس تنوره به دنبال آتش‌سوزی ناشی از حمله پهپادی از مدار خارج کرد؛ همچنین چهار مخزن از شش مخزن ذخیره نفت این شرکت تکمیل شده است.
- Etihad Airways: این شرکت هواپیمایی اعلام کرد از ۶ تا ۱۹ مارس پروازهای خود را به ۷۰ مقصد بین‌المللی از جمله پکن، هنگ‌کنگ و تایپه از سر می‌گیرد.
- Emirates Airline: از ۴ مارس برنامه‌ای محدود برای پرواز به ۷۵ مقصد در سراسر جهان به اجرا درآورد تا زمینه خروج مسافران سرگردان فراهم شود.
- Qatar Airways: از ۴ مارس پروازهایی اضطراری را با ظرفیت محدود برقرار کرد تا از بار مسافران گرفتار در منطقه بکاهد.
- شرکت‌های هواپیمایی Air China، China Eastern Airlines، China Southern Airlines و Hainan Airlines: این شرکت‌های چینی از ۵ مارس پروازهای رفت‌وبرگشت به مقاصد امارات، عمان و عربستان سعودی را مجدداً برقرار کردند.
- C.H. Robinson Worldwide Inc.: شرکت لجستیکی بین‌المللی که گزارش داد تقاضای حمل هوایی کالا از مبدأ هند و جنوب شرق آسیا بر اثر کاهش ظرفیت هوانوردی به‌شدت مختل شده و انحراف مسیرهای پروازی باعث افزایش زمان تحویل کالا و کاهش اطمینان باربری شده است.
- شرکت‌های کشتیرانی Mediterranean Shipping Co. (MSC)، A.P. Moller-Maersk A/S، China Cosco Shipping Corp. Ltd. و Ocean Network Express Holdings Ltd.: این شرکت‌های بزرگ ترانزیت کانتینری اعلام کردند تا اطلاع ثانوی تردد کلیه شناورهای خود را از تنگه هرمز و ارسال محموله‌ها به خاورمیانه متوقف کرده‌اند.
- CMA CGM SA: این شرکت کشتیرانی فرانسوی اعلام کرد ارسال کالا به بنادر دریای سرخ را با دریافت حق‌بیمه و هزینه ویژه شرایط جنگی از ۲٬۰۰۰ تا ۴٬۰۰۰ دلار به ازای هر کانتینر ادامه می‌دهد.
- Amazon و Noon: بسترهای بزرگ تجارت الکترونیک در منطقه خاورمیانه که با اختلال در ترخیص کالا و خطوط ترانزیتی مواجه شده و فروشندگان فعال در آن‌ها در آستانه اتمام موجودی انبارها قرار گرفته‌اند. گاه‌شمار رویدادها
- ۲۸ فوریه ۲۰۲۶: آغاز حملات نظامی مشترک آمریکا و اسرائیل به ایران؛ آغاز تلاطم در اقتصاد جهانی و بروز اختلال در ترابری دریایی و هوایی، لجستیک و جریان انرژی.
- ۲۸ فوریه ۲۰۲۶: جهش کرایه روزانه اجاره نفتکش‌های غول‌پیکر از مبدأ خاورمیانه به شرق آسیا به ۴۲۴٬۰۰۰ دلار (رشد ۱۰ برابری نسبت به اوایل ژانویه).
- ۲۸ فوریه ۲۰۲۶: بسته شدن کامل آسمان کشورهای عراق، کویت، قطر، بحرین و سوریه و انسداد بخش‌هایی از حریم هوایی عربستان سعودی و امارات پس از حملات به ایران.
- ۱ مارس ۲۰۲۶: انتشار گزارش تحلیلی Goldman Sachs پیرامون خطرات اقتصادی فلج شدن عبور و مرور از تنگه هرمز برای کشورهای واردکننده انرژی.
- ۲ مارس ۲۰۲۶: اعلام توقف رسمی تولید گاز طبیعی مایع توسط QatarEnergy در پی حملات پهپادی.
- ۳ مارس ۲۰۲۶: سرگردانی و توقف حدود ۳٬۲۰۰ فروند شناور معادل ۴ درصد از ظرفیت ناخالص کشتیرانی جهان در آب‌های خلیج فارس.
- ۳ مارس ۲۰۲۶: توقف پیشگیرانه عملیات در پایانه‌های ذخیره‌سازی بندر فجیره امارات ساعاتی پیش از هدف قرار گرفتن توسط پهپادها.
- ۳ مارس ۲۰۲۶: قرارداد GS Caltex برای اجاره یک فروند VLCC با هزینه روزانه ۴۴۰٬۰۰۰ دلار در مسیر ینبع به کره جنوبی.
- ۳ مارس ۲۰۲۶: گزارش شرکت لجستیک C.H. Robinson Worldwide Inc. پیرامون اثر منفی اختلال ظرفیت باربری هوایی بر خطوط تولید و تقاضای هند و جنوب شرق آسیا.
- ۴ مارس ۲۰۲۶: عبور شناور چوب‌بر شرکت چینی Jiangsu Runchang Shipping Co. Ltd. از تنگه هرمز به‌عنوان نخستین کشتی چینی عبوری پس از آغاز جنگ.
- ۴ مارس ۲۰۲۶: اعلام ترکیه مبنی بر رهگیری و انهدام یک موشک بالستیک ایرانی توسط سامانه‌های دفاع هوایی ناتو در مسیر ورود به آسمان ترکیه، که احتمالاً خط لوله باکو-تفلیس-جیهان را هدف قرار داده بود.
- ۴ مارس ۲۰۲۶: اعلام شرکت تحلیل داده Kayrros مبنی بر پر شدن ظرفیت چهار مخزن از شش مخزن نگهداری نفت در پالایشگاه رأس تنوره عربستان سعودی.
- ۴ مارس ۲۰۲۶: تعلیق موقت صدور مجوزهای صادرات محصولات پالایش‌شده توسط چین به‌منظور تضمین تأمین ذخایر داخلی.
- ۵ مارس ۲۰۲۶: ثبت رکورد تازه در هزینه اجاره نفتکش توسط شرکت هندی Reliance Industries Ltd. با نرخ ۵۳۸٬۰۰۰ دلار در روز برای انتقال نفت از خلیج فارس به هند.
- ۵ مارس ۲۰۲۶: پهلوگیری ابرنفتکش‌ها در بندر ینبع عربستان و سه برابر شدن صادرات این بندر در مقایسه با فوریه طبق داده‌های ردگیری شناورهای Bloomberg.
- ۵ مارس ۲۰۲۶: رسیدن شمار پروازهای لغوشده یا تغییرمسیرداده در مبادی و مقاصد خاورمیانه به بیش از ۲۵٬۰۰۰ پرواز و تحت تأثیر قرار گرفتن سفر بیش از یک میلیون مسافر.
- ۵ مارس ۲۰۲۶: ازسرگیری پروازهای محدود امدادی توسط خطوط هوایی خاورمیانه نظیر Emirates Airline و Qatar Airways و برقراری مجدد پروازهای خطوط چینی (از جمله Air China، China Eastern Airlines، China Southern Airlines و Hainan Airlines) به امارات، عمان و عربستان سعودی.
- ۶ مارس ۲۰۲۶: اعلام برنامه Etihad Airways برای برقراری مجدد پروازها به ۷۰ مقصد بین‌المللی تا ۱۹ مارس.
